Цитаты из книги автора Валентина Дубик Облигации. Для начинающих инвесторов

Если вдруг мы решили продать облигацию, то наш покупатель нам заплатит ту сумму НКД, которая накопится за каждый день владения облигацией, всё аналогично, как покупали мы в примере выше.

Внимание: Если инвестор владел российской ценной бумагой более 3 лет, а прибыль от ее выбытия не превысила специального лимита, предусмотренного законом, то такая сделка освобождена от НДФЛ.

Таким образом, налогом облагаются:

— купонные выплаты;

— положительная разница между ценой покупки и ценой продажи облигации. В случае, если цена покупки выше номинала, то дохода не возникает, значит, разница налогом не облагается.

; если же доход более 5 миллионов рублей за год, ставка для разницы сверх 5 миллионов рублей составит 15%.

При выплате любого дохода по облигациям брокер сам рассчитает и удержит НДФЛ, а мы получим уже сумму за вычетом налога.

Конечно, облигации выгоднее покупать сразу после выплаты купона. В этом случае сумма НКД будет минимальной, соответственно, расход меньше, а доходность выше.

Не волнуйте, при выплате купона нам возмещается НКД, т.е. мы получим купонную выплату целиком (ну за минусом налога, конечно).

Цена покупки нашей облигации будет складываться из рыночной стоимости самой облигации и накопленного купонного дохода (НКД) на дату покупки.

Накопленный купонный доход (НКД) — это часть суммы купона, которая накопилась после выплаты предыдущего купона на рассматриваемую дату. Эту сумму НКД мы платим продавцу нашей облигации при покупке интересующей нас облигации.

Купон считается ежедневно накопительным итогом. Сколько продержали — столько получим.

Например, в нашем примере купонный период: полгода +3 дня (т.к. предыдущая дата выплаты была 28 марта 2023г) — 185 дней, сумма купона — 35,9 руб. Получаем 35,9:185=0,194 руб. за штуку, за каждый день владения бумагой. Если захотите продать эту облигацию, например, через 20 дней, то получите рыночную стоимость облигации и купон в сумме: 20 дней*0,194 руб=3,88 руб.